Traderilor le place să facă investiții „ape” și „degen” cu efect de levier ridicat pe piețele (BTC) futures, dar mulți dintre ei cad adesea victimele a trei greșeli despre care urmează să vorbim în acest articol.
Mulți traderi au – relativ frecvent – concepții greșite în legătură cu tranzacționarea criptomonedelor, mai ales exchange-urile de instrumente derivate din afara domeniului finanțelor tradiționale. Cele mai frecvente greșeli implică scăderile de preț de pe piețele (BTC) futures, taxele/comisioanele și impactul lichidărilor asupra instrumentelor derivate.
Așadar, să vedem care sunt cele 3 greșeli fundamentale pe care traderii ar fi bine să le evite atunci când tranzacționează contracte futures crypto.
Articole asociate:
- Tranzacționare Bitcoin pentru Începători 2022
- Top 5 Roboți de Tranzacționare Criptomonede 2022
- Tranzacționare Bitcoin și altcoin pe timpul bear market
- Investiții Bitcoin și Criptovalute Înțelepte
- 5 sfaturi pentru noii investitori Bitcoin
Derivatele diferă de tranzacționarea spot în ceea ce privește prețul și activitatea de tranzacționare
În prezent, ponderea totală a contractelor futures deschise pe piața crypto depășește 25 de milioane de dolari, iar traderii de retail și administratorii de fonduri experimentați folosesc aceste instrumente pentru a-și valorifica pozițiile crypto.
Contractele futures și alte derivate sunt folosite adesea pentru reducerea riscurilor și creșterea expunerii; contrar credinței populare, nu sunt cu adevărat menite să fie folosite pentru jocuri de noroc degenerate.
Anumite diferențe de preț și tranzacționare sunt de obicei omise în contractele cu derivate crypto. De aceea, traderii ar trebui să ia în considerare cel puțin aceste diferențe atunci când se aventurează pe piețele futures. Chiar și investitorii experimentați în domeniul instrumentelor tradiționale sunt predispuși la greșeli, astfel încât este important să înțelegem elementele specifice înainte de folosirea levierului.
Majoritatea serviciilor de tranzacționare crypto nu folosesc dolari americani, chiar dacă afișează cotații USD. Acesta este un mare secret nespus și o capcană în același timp, cu care se confruntă traderii de instrumente derivate și care creează riscuri și distorsiuni suplimentare în tranzacționarea și analiza pe piețele futures.
Problema presantă este lipsa de transparență, de aceea clienții nu prea dacă contractele sunt în evaluate stablecoins. Totodată, nu ar trebui să fie o preocupare majoră, având în vedere că întotdeauna există un risc legat de intermediar atunci când utilizăm exchange-uri centralizate.
Ai 10% reducere la toate taxele pentru totdeauna, dacă îți deschizi un cont nou la cel mai popular exchange de criptomonede, Binance!
Deschide-ți cont acum
Contractele futures cu reduceri conțin uneori surprize
Pe 9 septembrie, contractele futures Ether (ETH) care expiră pe 30 decembrie se tranzacționează la 22 dolari, mai precis cu 1,3% sub prețul actual, pe exchange-urile spot precum Coinbase și Kraken. Diferența vine din faptul că sunt așteptate monedele Merge fork care apar în timpul Ethereum Merge. Cumpărătorii contractelor derivate nu primesc monede potențial gratuite, pe care deținătorii de Ether le pot primi.
Airdrop-urile pot determina, de asemenea, prețul la reducere al instrumentelor futures, dat fiind că proprietarii de instrumente derivate nu primesc premiul; dar acesta nu este singurul motiv pentru separare, deoarece fiecare exchange are propriile mecanisme de preț și riscuri. De exemplu, contractele futures trimestriale Polkadot se tranzacționează la un preț mai mic pe Binance și OKX în comparație cu prețul Polkadot (DOT) de pe exchange-urile spot.
Observăm că, între mai și august, contractele futures s-au tranzacționat cu o reducere de 1,5-4%. Această retragere arată o lipsă de cerere din partea cumpărătorilor cu efect de levier. Pe de altă parte, având în vedere tendința pe termen lung și faptul că Polkadot a crescut cu 40% între 26 iulie și 12 august, foarte probabil au apărut factori externi.
Prețul contractelor futures s-a decuplat de exchange-urile spot, așa că traderii trebuie să ajusteze obiectivele și nivelurile de intrare atunci când folosesc piețele trimestriale.
Trebuie luate în considerare taxele mai mari și separarea prețurilor
Principalul avantaj al contractelor futures este pârghia, adică posibilitatea de a tranzacționa cu sume mai mari („garanție” sau marjă) decât depozitul inițial.
Să luăm un scenariu în care un investitor a depus 100 de dolari și cumpără contracte futures BTC în valoare de 2.000 de dolari cu un efect de levier de 20x.
Chiar dacă comisioanele de tranzacționare ale instrumentelor derivate sunt de obicei mai mici decât pe piața spot, tranzacției de 2.000 de dolari i se aplică o taxă ipotetică de 0,05%. Așadar, o singură intrare și ieșire de pe poziție costă 4 dolari, ceea ce reprezintp 4% din depozitul inițial. Poate nu este mult la prima vedere, dar pe măsură ce traficul crește, va crește și această taxă.
Chiar dacă traderii înțeleg costurile suplimentare și beneficiile utilizării instrumentelor futures, în condiții de piață volatile apare de obicei un element necunoscut. Separarea dintre instrumentele derivate și exchange-urile spot obișnuite este de obicei cauzată de lichidări.
Dacă marja unui trader nu este suficientă pentru acoperirea riscului, exchange-ul de instrumente derivate are încorporat un mecanism care închide poziția. Acest mecanism de lichidare poate provoca o creștere drastică a prețului și, ca urmare, o separare de prețul indicelui.
Deși aceste distorsiuni nu declanșează lichidări ulterioare, investitorii neinformați ar putea reacționa la fluctuațiile de preț care au avut loc numai în contractul de instrumente derivate. Ca să precizăm, exchange-urile de instrumente derivate se bazează pe surse externe de stabilire a prețurilor, de obicei piețele spot obișnuite, pentru a calcula prețul indicelui de referință.
Nu este nimic în neregulă cu aceste procese unice, dar fiecare trader trebuie să analizeze impactul lor înainte de a utiliza efectul de levier. Cu ocazia tranzacționării pe piețele futures, trebuie analizată separarea prețurilor, taxa mai ridicată și efectul lichidării.
sursa: cointelegraph.com
Ești pasionat de crypto? Alatură-te echipei noastre și lucrează de acasă | Te răsplătim cu criptomonede
Alții le-au citit și pe acestea! Articole recomandate:
- Cele mai bune 6 exchange-uri de criptomonede (Crypto Exchange) în 2022
- Crearea unui portofoliu de criptomonede | Cum trebuie să creezi un portofoliu de criptomonede bine structurat
- Cele mai bune 6 portofele (wallet-uri) bitcoin în 2022
- Cele mai bune 10 wallet-uri hardware pentru stocarea bitcoin și altcoins
- Cumpărare Bitcoin pentru Începători | Iată cum poți cumpăra Bitcoin | Ghid Pas cu Pas
- Tranzacționare Bitcoin și Criptovalute pentru începători | Cumpărare și Vânzare Bitcoin | Ghid pas cu pas
Citește evaluarea și părerile despre cele mai populare burse de criptomonede! Împărtășește-ți experiențele, opiniile și susține comunitatea crypto!
- Binance, păreri și prezentare
- TOKERO, păreri și prezentare
- Tradesilvania, păreri și prezentare
- Coinbase, prezentare generală și comparare
- Kraken, păreri și prezentare
- Crypto.com, păreri și prezentare
- CEX.io, păreri și prezentare
- OKEx, păreri și prezentare
Alătură-te Grupului nostru Facebook!
Construim cea mai mare comunitate de criptomonede românească: Crypto România | Bitcoin și Criptomonede | DeFi și NFT România
